AMD의 히든카드: 텐서웨이브, 엔비디아 AI 독주에 도전하기 위해 1억 달러 확보
라스베이거스 — 라스베이거스 외곽의 햇볕이 내리쬐는 데이터 센터에 수많은 서버 랙이 활기차게 작동하고 있습니다. 정교한 냉각 시스템을 통해 느껴지는 수천 개 프로세서의 열기가 상당합니다. 이곳은 치열한 경쟁의 AI 컴퓨팅 시장에서 중요한 도전자로서 갑자기 등장한 신생 기업, 텐서웨이브의 핵심입니다.
텐서웨이브는 오늘 마그네타와 AMD 벤처스가 공동으로 주도하고 매버릭 실리콘, 넥서스 벤처 파트너스, 그리고 새로운 투자자인 프로스페리티7이 참여하여 1억 달러의 시리즈 A 투자를 확보했다고 발표했습니다. 이번 투자는 회사가 AI 학습 전용 클러스터에 8,000개 이상의 AMD 인스팅트 MI325X GPU를 배치함에 따라 이루어졌습니다. 이는 엔비디아 하드웨어에 압도적으로 지배되고 있는 시장에서 이 회사가 잠재적으로 가장 큰 AMD 중심의 AI 인프라 제공업체로 자리매김하게 합니다.
텐서웨이브의 CEO인 대릭 호튼은 회사 발표문에서 "이번 투자는 최첨단 AI 컴퓨팅에 대한 접근성을 확대하려는 텐서웨이브의 사명을 가속화합니다"라고 말했습니다. "우리의 8,192개 인스팅트 MI325X GPU 클러스터는 빠르게 성장하는 AI 인프라 시장에서 AMD 기반의 떠오르는 선두주자로서 자리 잡기 위한 시작일 뿐입니다."
혼잡한 시장에서의 메모리 이점
텐서웨이브는 코어위브, 람다 랩스 같은 거대 기업들에 비하면 전체 AI 컴퓨팅 환경의 아주 작은 부분에 불과하지만, AMD 기술에 대한 전략적 집중은 일부 AI 개발자들이 점점 더 매력적으로 여기는 기술적 이점, 즉 메모리 용량을 제공합니다.
AMD의 인스팅트 MI325X GPU는 카드당 최대 128GB의 HBM3 메모리를 제공하며, 이는 유사한 엔비디아 제품보다 두 배 많은 용량입니다. 이 추가적인 메모리 여유 공간은 기존 GPU 메모리 제약을 자주 초과하는 대규모 AI 모델 학습에 상당한 우위를 제공합니다.
한 금융 서비스 회사의 머신 러닝 연구원은 "메모리 용량 차이는 매우 중요합니다"라고 말했습니다. "많은 저희 모델은 순수 컴퓨팅 파워가 아니라 메모리에 의해 제한됩니다. 추가적인 여유 공간이 있으면 이전에는 불가능했던 작업들이 갑자기 가능해집니다."
텐서웨이브에게 이러한 기술적 차별점은 매우 중요한 시기에 찾아왔습니다. 산업 예측에 따르면 글로벌 AI 인프라 시장은 2027년까지 4천억 달러를 초과할 것으로 예상됩니다. 그러나 많은 조직에게 적합한 AI 컴퓨팅 자원 확보는 여전히 AI 개발 및 배포의 가장 큰 장벽 중 하나입니다.
치열한 경쟁 속에서 규모 확장
텐서웨이브는 올해 연 매출 규모가 1억 달러를 넘어설 것으로 예상하고 있습니다. 이는 시리즈 A 기업에게는 인상적인 수치이지만, 기존 경쟁사들에 비하면 훨씬 뒤처져 있습니다. 엔비디아의 지원을 받는 코어위브는 2024년에 19.2억 달러의 매출을 기록했으며, 기업 가치는 230억 달러입니다. 또 다른 경쟁사인 람다 랩스는 2021년 7천만 달러였던 매출이 2024년 약 2억 달러로 증가했습니다.
텐서웨이브의 사장인 피오트르 토마식은 "저희가 확보한 1억 달러는 기업들이 AI 컴퓨팅 자원에 접근하는 방식을 바꿀 것입니다"라고 말했습니다. "전략적 파트너십과 투자자 관계를 신중하게 발전시켜 텐서웨이브는 AI 도입이 직면한 중요한 인프라 병목 현상을 해결할 수 있도록 자리매김했습니다."
하지만 산업 분석가들은 상당한 과제들이 남아있다고 지적합니다. 엔비디아는 데이터 센터 AI 칩 시장의 80% 이상을 차지하고 있으며, 많은 AI 개발자들이 쉽게 포기하기 어려운 성숙한 CUDA 소프트웨어 생태계의 지원을 받고 있습니다. AMD의 대안 소프트웨어인 ROCm은 개선되고 있지만, 여전히 엔비디아 플랫폼만큼 널리 퍼져있거나 개발자들에게 익숙하지 않습니다.
매버릭 실리콘의 전무 이사인 케네스 사파르는 "텐서웨이브는 단순히 더 많은 컴퓨팅 파워를 제공하는 것이 아니라, 용량이 제한된 시장에 완전히 새로운 종류의 컴퓨팅을 가져오는 것입니다"라고 말했습니다. "저희는 이것이 AI 인프라 생태계 전반에 큰 도움이 될 것이라고 생각합니다."
다가오는 가격 전쟁
AI 인프라 환경은 점점 더 많은 자금력을 갖춘 경쟁자들로 붐비고 있습니다. 코어위브는 엔비디아 GPU 기반 데이터 센터 확장을 위해 약 129억 달러의 부채를 조달했습니다. 람다 랩스는 엔비디아 칩을 담보로 5억 달러의 자산 담보 대출을 확보했습니다. 한편, AWS와 같은 주요 클라우드 제공업체들은 자체 AI 칩의 가격을 공격적으로 책정하고 있으며, AWS 트레이니움은 엔비디아 기반 솔루션에 비해 30~40%의 비용 이점을 제공하는 것으로 알려져 있습니다.
텐서웨이브의 AMD 중심 전략은 가격 경쟁력을 제공할 수 있습니다. 시장 조사에 따르면, AMD 칩은 유사한 엔비디아 제품에 비해 부동 소수점 연산당 약 20% 저렴한 것으로 나타났습니다. 이러한 효율성은 특히 메모리 집약적인 워크로드에서 텐서웨이브가 건강한 마진을 유지하면서도 경쟁사보다 가격을 낮출 수 있게 할 수 있습니다.
AI 인프라 최적화를 전문으로 하는 한 산업 컨설턴트는 "메모리 병목 현상은 많은 실제 AI 시스템의 숨겨진 제약입니다"라고 언급했습니다. "학습 실행당 비용은 더 이상 순수한 테라플롭스 성능에만 관한 것이 아니라, 모델을 메모리에 효율적으로 담을 수 있는지에 관한 것입니다."
공급망 복원력
텐서웨이브의 AMD 파트너십에서 잠재적인 이점 중 하나는 칩 공급 가용성입니다. 베인앤컴퍼니는 2026년까지 칩 부족 현상이 30%에 달할 것이라고 경고하지만, AMD의 전략적 투자는 텐서웨이브가 부족한 하드웨어에 대한 특혜적 접근 권한을 가질 수 있음을 시사합니다.
AMD의 SVP 최고 전략 책임자 겸 기업 개발 책임자인 매튜 하인은 "AMD의 텐서웨이브에 대한 전략적 투자는 AI 인프라 분야에서 AMD의 입지를 확장하려는 의지를 강화합니다"라고 말했습니다.
이 파트너십은 글로벌 AI 컴퓨팅 수요가 이용 가능한 공급을 계속 앞지르는 상황에서, 특히 기업들이 이미 가입이 몰려있는 엔비디아 기반 인프라의 대안을 찾고 있을 때 매우 중요할 수 있습니다.
앞으로의 길
텐서웨이브는 유망한 출발에도 불구하고 만만치 않은 장애물에 직면해 있습니다. 회사에서 보고한 연 매출 규모는 소수의 대규모 고객에게 의존할 가능성이 높으며, 이는 고객 집중 위험을 초래할 수 있습니다. 또한, 대규모로 데이터 센터를 구축하고 유지하는 데는 막대한 자본 투자가 필요합니다. 현재의 8,000개 GPU 배치는 하드웨어만으로도 수억 달러의 투자를 의미할 가능성이 높습니다.
회사는 엔비디아 생태계를 중심으로 작업 환경을 구축해 온 주류 AI 개발자들을 유치할 수 있음을 입증해야 할 것입니다. 이러한 이전 문제는 AI 분야에서 이전의 AMD 중심 이니셔티브에게도 어려웠음이 입증되었습니다.
여러 AI 인프라 스타트업 경험자는 "가장 큰 장벽은 하드웨어 성능이 아니라 소프트웨어 관성입니다"라고 설명했습니다. "개발자들은 CUDA에 최적화된 코드베이스에 수년간의 작업을 투자했습니다. 우수한 하드웨어 사양에도 불구하고, 그들에게 작업 환경을 옮기도록 설득하는 것은 어려운 싸움입니다."
현재로서는 텐서웨이브의 성공은 세 가지 중요한 요소에 달려 있는 것으로 보입니다. 엔비디아의 확고한 위치에 비해 AMD의 소프트웨어 생태계가 성숙하는 속도, 경쟁이 심화되는 시장에서의 가격 역학 관계, 그리고 회사가 초기 배포를 넘어 규모를 확장하는 데 필요한 추가 자본을 확보할 수 있는지 여부입니다.
글로벌 AI 컴퓨팅 수요가 폭발적인 성장을 계속함에 따라, 텐서웨이브는 기존 플레이어들을 넘어선 선택지를 갈망하는 시장에서 흥미로운 대안을 제시합니다. 기술적 차별점을 지속 가능한 사업 우위로 전환할 수 있을지는 두고 볼 일입니다.